Corrélation entre les marchés actions et le Forex/CFD
Prêt à trader ?
Aperçu
- Les marchés actions et forex/CFD évoluent souvent en relation l’un avec l’autre, les changements de l’un influençant l’autre.
- Cette corrélation découle de facteurs macroéconomiques tels que les perspectives de croissance, les taux d’intérêt, l’appétit pour le risque et les flux de capitaux mondiaux.
- Comprendre ces liens aide les traders à construire de meilleures stratégies de diversification et de couverture entre classes d’actifs.
Principaux moteurs de corrélation
- Taux d’intérêt :Les politiques des banques centrales affectent à la fois les devises et les actions — la hausse des taux peut renforcer une devise mais peser sur les valorisations boursières.
- Données économiques :Des données solides sur le PIB, l’emploi et l’inflation influencent le sentiment des investisseurs sur les deux marchés, alignant souvent leur direction.
- Sentiment de risque mondial :En période de 'risk-off', les investisseurs quittent les actions et se réfugient dans des devises sûres comme le JPY et le CHF ; les phases 'risk-on' inversent ce mouvement.
- Flux de capitaux :Les investissements transfrontaliers dans les marchés actions stimulent la demande de la devise locale, tandis que les sorties peuvent l’affaiblir.
Corrélations courantes entre les actions et le Forex/CFD
Corrélations positives
- USD et actions américaines : Une économie solide peut soutenir à la fois le dollar et les actions, les investisseurs anticipant une croissance robuste.
- AUD et actions liées aux matières premières : La devise australienne, dépendante des ressources, évolue souvent avec les secteurs miniers et énergétiques.
Corrélations négatives
- JPY et actions japonaises : Le yen se renforce souvent lorsque les actions japonaises chutent, les capitaux revenant au pays en période d’aversion au risque.
- CHF et actions mondiales : Le franc suisse tend à s’apprécier lorsque les actions mondiales baissent, reflétant un comportement de fuite vers la sécurité.
Comment les marchés actions influencent le Forex/CFD
Hausse des actions et force des devises
- Lorsque les marchés actions montent, les afflux de capitaux peuvent faire grimper la devise locale à mesure que les investisseurs recherchent la croissance.
- La bonne performance des actions renforce la confiance, attire les investissements étrangers et soutient l’appréciation de la devise.
Baisse des actions et devises refuges
- Les baisses de marché déclenchent des mouvements vers des devises refuges comme l’USD, le JPY et le CHF, les poussant à la hausse.
- Lors des crises, les investisseurs réduisent leur exposition au risque et transfèrent leurs fonds des actions vers des devises stables pour préserver leur capital.
Avantages de la compréhension des corrélations actions/Forex/CFD
- Améliore la diversification en gérant le risque entre différentes classes d’actifs.
- Permet un meilleur timing en comprenant comment un marché influence l’autre.
- Aide à identifier des opportunités de couverture pour compenser les pertes potentielles.
Limites de la dépendance aux corrélations
- Changements imprévisibles :Les corrélations peuvent évoluer rapidement en réponse à des changements de politique ou à des chocs mondiaux, réduisant leur fiabilité.
- Facteurs spécifiques au marché :Des événements locaux tels que des résultats d’entreprises ou des risques politiques peuvent perturber les schémas habituels entre marchés.
- Interdépendances complexes :De multiples forces macro et microéconomiques interagissent, rendant les corrélations dynamiques et dépendantes du contexte temporel.
